8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

Содержание
  1. 1. Основные и оборотные средства в коммерческой деятельности
  2. 1.2. Оборотные средства коммерческих предприятий
  3. 8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,
  4. Сущность, состав и структура оборотных средств коммерческого предприятия
  5. Оборотные средства предприятия: понятие, состав, анализ
  6. Источники формирования оборотных средств предприятия
  7. Методы списания оборотных средств в производство
  8. Оптимальная величина оборотных средств
  9. Коэффициент оборачиваемости и оборачиваемость оборотных средств
  10. 8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,
  11. Оборотные средства коммерческого предприятия (стр. 1 из 2)
  12. 1. Сущность, состав и структура оборотных средств коммерческого предприятия
  13. 2. Показатели эффективности использования оборотных средств
  14. 3. Планирование потребности в оборотных средствах коммерческого предприятия

1. Основные и оборотные средства в коммерческой деятельности

8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

С.Н. Третьяк, О.В. Кузнецова, Т.В. Артеменко
КОММЕРЧЕСКАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ.
ЧАСТЬ II. Основы экономики и ценообразования

Хабаровск: Изд-во ДВГУПС, 2000

1.2. Оборотные средства коммерческих предприятий

Каждое коммерческое предприятие имеет в распоряжении стоимость, которая авансируется для образования производственных оборотных фондов и фондов обращения.

У коммерческих торгово-посреднических организаций преобладающая часть этой стоимости является источником образования фондов обращения (товарных запасов, вложений в расчеты, остатков денежных средств).

Намного меньше её та часть оборотных средств, которая используется ими в качестве источника производственных оборотных фондов (вспомогательные материалы, инвентарь, запасные части, спецодежда и др.).

Оборотные средства составляют значительную часть ресурсов коммерческих организаций, поэтому важная роль отводится улучшению их использования.

В процессе движения оборотные средства совершают “кругооборот”, который начинается с их авансирования в денежной форме – на образование материальных запасов и другие цели, завершается высвобождением при реализации товара.

Оборотные средства последовательно переходят из денежной формы в товарную, в расчеты, и, наконец, снова в деньги, поступающие от продажи товара.

Авансируемые коммерческими предприятиями и организациями оборотные средства используются для приобретения товаров, тары, малоценных и быстроизнашивающихся предметов, на издержки, связанные с покупкой, транспортировкой, хранением и реализацией товаров.

Выделение средств для образования оборотных производственных фондов и фондов обращения позволяет рассматривать оборотные средства в качестве самостоятельного объекта планирования и учета.

Величина оборотных средств предприятия должна быть, прежде всего, достаточной для обеспечения бесперебойности процессов кругооборота денежных, материальных средств и всей деятельности предприятия. Это требует наличия достаточных объемов оборотных средств на всех стадиях производства и реализации. Размер оборотных средств должен поддерживаться на минимально необходимом уровне, что вытекает из требований режима экономии.

При решении вопроса об условиях обеспечения предприятий необходимыми оборотными средствами учитываются особенности производственного цикла и реализации продукции, обусловливающие характер изменений потребности в средствах, а также удовлетворение этой потребности за счет двух источников: собственных оборотных средств и заемных средств, предоставляемых в форме краткосрочных банковских ссуд. Постоянная, неснижаемая часть оборотных средств состоит из собственных средств, а временно повышенные потребности в средствах покрываются за счет кредита.

Следует обратить внимание на общие черты и особенности, присущие собственным оборотным средствам коммерческих предприятий, и заемным средствам, привлекаемым в виде банковских ссуд. Общим для собственных и заемных средств является то, что они составляют основу имущества фирмы. Собственные оборотные средства могут использоваться для многочисленных последовательно осуществляемых оборотов.

Заемные средства предоставляются предприятиям на определенный срок, после чего они подлежат возврату.

Предоставление банковского кредита позволяет, в частности, гибко удовлетворять меняющиеся потребности в материальных средствах для образования товарных запасов, “увязывать” размер предоставляемых средств и текущую ситуацию, контролировать соблюдение плановых параметров деятельности коммерческих организаций.

Кроме собственных средств и банковского кредита, предприятия имеют в обороте средства кредиторов и прочие (неизрасходованные суммы различных средств, прибыли и амортизации – до их перечисления по назначению и др.).

Коммерческие организации должны целесообразно и эффективно использовать оборотные средства. Это предполагает, во-первых, сохранность собственных оборотных средств, недопустимость уменьшения их суммы, имеющейся в распоряжении предприятия.

Необходимым условием сохранности собственных оборотных средств является рентабельная работа предприятия. Во-вторых, оборотные средства (собственные и заемные) должны использоваться на определенные цели и в размере, предусмотренном финансовым планом.

В-третьих оборотные средства следует использовать эффективно, т.е. планы должны выполняться при минимальной сумме оборотных средств.

Эффективность использования оборотных средств может оцениваться по показателю скорости их оборота, т.е. оборачиваемости. Под оборотом средств, вложенных в отдельные виды запасов или затрат, понимается переход в следующую стадию кругооборота.

Так, для денежных средств оборотом является не их поступление, а авансирование на оплату приобретаемых товаров и другие потребности; для товарных запасов оборотом служат отпуск или отгрузка; по отгруженным товарам оборот характеризуется поступлением выручки.

В целом для всей массы оборотных средств, в том числе нормируемых, оборот – это завершение кругооборота при поступлении выручки.

Для характеристики скорости оборота оборотных средств используется показатель, который выражает величину средней продолжительности оборота в днях, и рассчитывается делением суммы вложений оборотных средств (нормируемых или всех) на величину среднедневного оборота. В расчете оборачиваемости используются данные о сумме оборотных средств по активу бухгалтерского баланса.

При расчете показателя оборачиваемости всех оборотных средств из их суммы исключаются денежные остатки на расчетном счету. Это обусловлено прежде всего тем, что ускорение оборачиваемости может сопровождаться высвобождением средств, хранящихся на расчетном счету.

Если рассчитывать оборачиваемость с включением в сумму оборотных средств остатка на расчетном счету, то действительное ускорение оборачиваемости может оказаться не выявленным.

Кроме того, как отмечалось, на расчетном счете немалую часть остатка составляют суммы, не относящиеся к оборотным средствам.

Показатель оборачиваемости (в данном случае – длительность одного оборота в среднем за период) исчисляется как отношение среднего остатка оборотных средств (например, товарных запасов) к среднедневной реализации в определенном периоде и измеряется в днях оборота.

Для характеристики скорости оборота средств в ряде случаев применяется показатель коэффициента оборачиваемости, который определяет количество оборотов в течение соответствующего периода.

Ускорение оборачиваемости имеет большое значение потому, что при этом создается возможность обеспечить непрерывность производства и реализации меньшей суммой оборотных средств.

Потребность каждой коммерческой организации в оборотных средствах определяется с учетом условий и особенностей ее деятельности. В связи с особенностями формирования, планирования, назначения и использования оборотных средств принято разграничивать их на нормируемые и ненормируемые.

К категории нормируемых относятся оборотные средства, являющиеся плановым источником – для образования у коммерческих организаций различных видов нормируемых запасов, и затрат, и составляющие определенную сумму собственных оборотных средств.

По каждому виду нормируемых запасов (затрат) устанавливается норматив, под которым понимается минимальная, постоянная величина запаса (затрат), необходимая для бесперебойной деятельности предприятия или организации.

Нормативы вводятся по каждой разновидности материалов – в натуральных единицах.

Коммерческие организации в состав нормируемых оборотных средств традиционно включают товарно-материальные запасы, находящиеся на складах и в пути, остатки тары, вспомогательных материалов, малоценного инвентаря и др.

, а также некоторые виды затрат (расходы будущих периодов, например). Величина нормируемых оборотных средств рассчитывается в целом по предприятию.

Общая сумма норматива по всем видам нормируемых запасов и затрат представляет собой совокупный норматив собственных оборотных средств фирмы.

Нормативы запасов (затрат) и нормативы собственных оборотных средств устанавливаются по отдельным видам запасов и затрат в соответствии с их группировкой, принятой в бухгалтерском учете.

Данные бухгалтерского баланса позволяют определить фактическую величину запасов (затрат) и их отклонения от нормативов.

Норматив устанавливается для конкретного предприятия и рассчитывается исключительно в целях экономного использования финансовых и материальных ресурсов.

Следует различать норматив запасов, который определяет неснижаемые, плановые остатки товарно-материальных ценностей, и норматив собственных оборотных средств, характеризующий величину средств, предназначенных для образования нормативного запаса.

Указанное различие необходимо иметь в виду, несмотря на то, что во многих случаях нормативы собственных оборотных средств устанавливаются в размере соответствующих нормативов запасов.

Это проявляется в неодинаковой величине нормативов товарного запаса и собственных средств для образования товарного запаса. Эти запасы образуются у коммерческих организаций за счет собственных и заемных средств.

Например, если норматив по товарам установлен в сумме 1 млн р., то при доле собственных средств – 45 %, их норматив составит, соответственно, 450 тыс. р.

К ненормируемым оборотным средствам относятся вложения в незаконченные расчеты (стоимость отгруженных товаров – до поступления выручки от покупателей), задолженность покупателей и других дебиторов, а также остатки денежных средств на расчетном счету и в кассе.

По данным видам вложений средств нормативы не устанавливаются, и плановые источники для каждой хозрасчетной организации не предусматриваются. Суммы в незаконченных расчетах (товары отгруженные) не нормируются, так как их величина подвержена систематическим изменениям.

Собственные оборотные средства для этих вложений не выделяются. Тем не менее, суммы в незаконченных расчетах по существу не отличаются от других нормируемых средств, поскольку эти вложения, в основном, обусловлены нормальными условиями работы предприятий.

Источником этих средств является кредит.

При описании таких ненормируемых вложений как остатки денежных средств следует отметить, что при существующих современных условиях совершения банковских операций остатки средств на расчетных счетах не могут быть в полной мере отнесены к фондам обращения, образуемым за счет оборотных средств.

Это обусловлено тем, что на расчетных счетах могут находиться суммы прибыли, поступившие до ее перечисления по назначению, другие переходящие суммы. Средства, подлежащие расходованию, а не авансированию, не относятся к оборотным средствам.

Изменения величины перечисленных видов ненормируемых оборотных средств, в том числе их увеличение, не надо рассматривать как отрицательное явление.

Так, рост вложений в незаконченные расчеты (товары отгруженные), если он обусловлен увеличением продолжительности документооборота, в связи с изменением дальности расположения покупателя, представляется обоснованным. В равной мере увеличение остатка на расчетном счету в банке, вызванное ростом прибыли, также не может расцениваться как отрицательное явление.

Вместе с тем увеличение остатка дебиторской задолженности, связанное с несвоевременной оплатой расчетных документов покупателями, представляется негативным фактом и требует принятия мер по снижению.

Преобладающая часть вложений нормируемых оборотных средств коммерческих организаций приходится на товарные запасы. Основную часть норматива товарных запасов составляют остатки товаров на складах. Кроме того, в составе норматива по товарным запасам учитываются остатки товаров находящихся в пути, а в ряде случаев и неоформленные отгрузки.

Остатки товаров в пути образуются в связи с тем, что в ряде случаев оплата расчетных документов за приобретаемые товары предшествует поступлению оплаченных товаров на склады коммерческих организаций.

На время этого опережения оборотные средства “вкладываются” в остатки товаров, находящихся в пути.

Неоформленные отгрузки требуют вложения оборотных средств в размере стоимости отгруженных (отпущенных) товаров, уже выбывших со склада, но по которым расчетные документы еще не сданы в банк.

Для расчета норматива товарных запасов используются данные о планируемом объеме реализации с учетом того, что товарный запас должен быть достаточным для успешного выполнения плана. В расчете норматива товарных запасов принимается во внимание только реализация через склады (без реализации транзитом).

Норматив товарных запасов на конец планируемого года рассчитывается, исходя из данных IV квартала текущего года. При этом потребность в оборотных средствах исчисляется, исходя из объема товарооборота по себестоимости, т. е. складского оборота – в ценах покупки с добавлением транспортных расходов.

При расчете норматива по товарам используются данные о планируемом объеме оборота, но за вычетом из него суммы взимаемых наценок. К полученному результату прибавляется планируемая сумма транспортных расходов. Такая корректировка позволяет определить необходимую сумму средств, авансируемую на образование товарного запаса.

Среднедневной оборот рассчитывается следующим образом.

Например, план реализации на год установлен в сумме 2 млрд. р. При этом, на наценки приходится 100 млн. р., а на транспортные расходы – 50 млн. р. В расчете норматива по товарным запасам учитывается оборот по себестоимости в сумме 1,850 млрд. р. (2000–100–50). При этом среднедневной оборот составит 5,139 млн. р. (1850:360)1.

Другим показателем, используемым в расчете норматива товарных запасов, является норма запаса (в днях).

Текущая часть совокупной нормы материального запаса зависит от частоты или интервала поставок соответствующего вида материалов.

Поскольку по различным видам материалов интервалы между смежными поставками неодинаковы, нормы запасов устанавливаются дифференцированно – по каждому виду (группе) материальных ресурсов.

Учитывая непрерывное чередование поставок различных материалов, в качестве нормы текущего запаса принимается половина средней продолжительности периода между поставками.

Наряду с нормой текущего запаса рассчитывается страховой запас, который необходим для бесперебойного снабжения потребителей при возможных задержках очередных поставок. При необходимости предусматривается норма подготовительного запаса.

В случаях, когда норма запасов по отдельным группам материалов не рассчитывается (в связи с большой трудоемкостью такой работы при широкой номенклатуре), в качестве нормы запасов принимается фактическая ее величина за предшествующий год. Исходя из норм запасов, по отдельным группам материалов определяется средневзвешенная норма запасов по совокупным материальным остаткам, находящимся на складах коммерческой организации.

В необходимых случаях к рассчитанной норме запасов прибавляется норма (в днях) по товарам, находящимся в пути, и по неоформленным отгрузкам. Такие нормы устанавливаются в целом по совокупному остатку товарно-материальных ценностей, а не по отдельным группам.

Многие коммерческие организации производят оплату расчетных документов за приобретаемые товары раньше, чем они поступают. При этом образуются вложения средств в остатки товаров в пути.

Для таких вложений коммерческим организациям необходимы оборотные средства, которые предусматриваются в составе нормы запаса товаров, которая определяется в размере среднедневного опережения сроков оплаты расчетных документов, – в сравнении со сроками поступления товаров на склад коммерческой организации.

Для установления нормы по вложениям в неоформленные отгрузки нужно определить средневзвешенную продолжительность между отпуском товарно-материальных ценностей и предоставлением расчетных документов в банк. Закономерными являются отклонения фактических остатков от установленного норматива запасов.

Это означает, что если за одну отдельно взятую дату выявляется отклонение остатка от норматива, то не следует делать поспешных выводов о состоянии запасов.

Для обоснования оценки их состояния по сравнению с нормативом следует использовать данные о фактической средней величине запасов по состоянию на несколько отчетных дат и выявить их отклонения от норматива.

Норматив по малоценным и быстроизнашивающимся предметам предназначен для образования необходимых запасов инвентаря, инструментов, приспособлений и спецодежды. При установлении норматива по указанным ценностям обычно исходят из их средних фактических остатков в истекшем периоде, за исключением излишних и ненужных.

Учитывая, что малоценные и быстроизнашивающиеся предметы находятся на складе, либо в эксплуатации, норматив определяется в размере их совокупной величины. При этом принимается во внимание, что при передаче малоценных и быстроизнашивающихся предметов со склада в эксплуатацию часть их стоимости (в большинстве случаев – 50%) относится к издержкам.

Норматив по таким предметам устанавливается, исходя из фактических остатков, – за вычетом износа.

При определении норматива по данному виду запасов может быть учтено увеличение потребности в малоценных и быстроизнашивающихся предметах в связи с ростом реализации. В таком случае исчисляется норма оборотных средств по малоценным и быстроизнашивающимся предметам в истекшем году в рублях на 1 тыс. руб. складской реализации. Эта норма умножается на планируемый объем в предстоящем году.

Нормативы по прочим нормируемым активам, в том числе по вспомогательным материалам, запасным частям (для собственных нужд), топливу, устанавливаются, как правило, в таком же порядке как по малоценным и быстроизнашивающимся предметам.

Источником покрытия потребности организации в оборотных средствах могут служить не только собственные, но и приравненные к ним средства (так называемые «устойчивые пассивы»). Эти средства не принадлежат данной организации, но постоянно находятся в ее обороте.

Это, главным образом, часть задолженности по оплате труда и по выплатам по социальному страхованию.

Если сроки выдачи заработной платы установлены 5-го и 20-го числа каждого месяца, то минимальная сумма задолженности на день очередной выплаты составит в данном примере 5-дневный фонд заработной платы.

Источником формирования сверхнормативных товарных запасов служит кредит. Исключение составляют случаи, когда образование таких запасов вызвано недостатками в деятельности коммерческих организаций (например, невыполнение плана поставок в результате производства или завоза товаров, не нужных потребителям).

Нормативные запасы прочих материальных ценностей (тары, вспомогательных, ремонтно-технических и других материалов) и расходы будущих периодов покрываются только собственными оборотными средствам.

При увеличении нормативов по запасам коммерческой организацией предусматриваются необходимые средства для прироста нормативов. Обычно такой прирост обеспечивается из прибыли и за счет увеличения сумм устойчивых пассивов. Использование прибыли в качестве основного источника прироста нормативов повышает заинтересованность коммерческих организаций в выполнении плана по этому показателю.

Ускорению оборачиваемости оборотных средств способствует управление запасами материальных ценностей. Большое значение для управления запасами имеет показатель их плановой величины.

Если образуются повышенные (по сравнению с планом) остатки, то принимаются меры к их снижению до уровня, предусмотренного планом.

При этом могут осуществляться различные меры, включая ограничение закупки, производства соответствующих товаров или материалов, накопленных сверх плановой величины.

Источник: http://www.aup.ru/books/m165/2_2.htm

8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

Оборотные производственные фонды — по вещественному содержанию представляют собой предметы труда, а также орудия труда, учитывае-мые в составе малоценных и быстроизнашивающихся предметов.

Оборотные производственные фонды обслуживают сферу производства и полностью переносят свою стоимость на стоимость готовой продукции, изменяя первоначальную форму в процессе одного производственного цикла.

Фонды обращения не участвуют непосредственно в процессе производства, но необходимы для обеспечения единства производства и обращения. Оборотные производственные фонды и фонды обращения, находясь в постоянном движении, обеспечивают бесперебойный кругооборот средств.

Проис-ходит постоянная и закономерная смена форм авансированной стоимости: из денежной она превращается в товарную, затем в производственную и снова в товарную и денежную.

Таким образом, возникает объективная необходимость авансирования средств для обеспечения непрерывного движения оборотных производственных фондов и фондов обращения в целях создания необходимых производственных запасов, Движение оборотных производственных фондов и фондов обращения носит одинаковый характер и составляет единый процесс, Это дает возможность объединить оборотные производст- венные фонды и фонды обращения в единое понятие — о(оротные средства — это совокупность денежных средств, авансированных для создания и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения для обеспечения непрерывного процесса производства и реализации продукции.

На каждом конкретном предприятии величина оборотных средств, их состав и структура зависят от характера и сложности производства, длительности производственного цикла, стоимости сырья, условий его поставки, принятого порядка расчетов.

В различных отраслях удельный вес оборотных фондов в составе производственных фондов предприятия не одинаков. Так, на предприятиях тяжелой промышленности он ниже, чем на предприятиях легкой промышленно-

В зависимости от места в процессе кругооборота оборотные средства делятся на оборотные производственные фонды и фонды обращения (см. рис. 3), в зависимости от источников формирования — на собственные и заемные. За счет собственных источников оборотные средства формируются в размере постоянных не снижающихся запасов и затрат, за счет заемных — при повышенной потребности в средствах.

При планировании оптимальной потребности в оборотных средствах во внимание принимаются денежные средства, которые авансируются для создания производственных запасов, заделов незавершенного производства и накопления готовой продукции на складе.

Для этого используют три метода: аналитический, коэффициентный и метод прямого счета.

При аналитическом методе потребность в оборотных средствах определяют в размере их средне фактических остатков с учетом роста объема производства. Данный метод применяется на тех предприятиях, где средства, вложенные в материальные ценности и затраты, занимают большой удельный вес в общей сумме оборотных средств.

При коэффициентном методе запасы и затраты подразделяются на зависящие непосредственно от изменения объемов производства (сырье, материалы, затраты на незавершенное производство, готовая продукция на складе) и не зависящие от него (запчасти, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, расходы будущих периодов).

По первой группе потребность в оборотных средствах определяется исходя из их размера в базисном году и темпов роста производства продукции в предстоящем году.

По второй группе оборотных средств, не имеющей пропорциональной зависимости от роста объема производства, потребность планируется на уровне их средне фактических остатков за ряд лет.

Метод прямого счета предусматривает обоснованный расчет запасов по каждому элементу оборотных средств с учетом всех изменений в уровне организационно-технического развития предприятия, транспортировке товарно-материальных ценностей. Этот метод очень трудоемкий, он используется при организации нового предприятия и периодическом уточнении потребности в оборотных средствах действующих предприятий.

Норма оборотных средств выражается в относительных величинах (как правило, в днях. Она рассчитывается по каждому элементу оборотных средств и характеризует величину запаса товарно-материальных ценностей на определенный период времени, который необходим для обеспечения не-прерывности производственного процесса.

Например: норма оборотных средств по сырью, основным материалам, покупным полуфабрикатам включает следующие элементы запаса в днях: транспортный запас (время нахождения материалов в пути), подготовительный запас (время на приемку, разгрузку, сортировку, складирование), текущий запас (время нахождения на складе).

Норматив оборотных средств — это плановая сумма денежных средств, постоянно необходимая предприятию для его производственной деятельности. По большинству элементов оборотных средств частный норматив определяется:

Н = Р * Д, (8.1)

где Н — норматив;

Р — однодневный расход (он равен частному от деления соответствующих квартальных затрат на производство на 90 дней),? 1. Д — норма запаса в днях для данного элемента оборотных средств.

Первоначально при создании предприятия оборотные средства формируются как часть его уставного фонда (капитала). Они направляются на приобретение производственных запасов, поступающих в производство для изготовления товарной продукции.

Готовая продукция поступает на склад и отгружается потребителю. До момента ее оплаты производитель испытывает потребность в денежных средствах.

Предприятие использует и другие источники формирования оборотных средств — устойчивые пассивы, кредиторскую задолженность, кредиты банков и других кредиторов.

По мере роста производственной программы потребность в оборотных средствах возрастает, что требует соответствующего финансирования прироста оборотных средств. В этом случае источником их пополнения является чистая прибыль предприятия.

В качестве оборотных средств предприятием используются устойчивые пассивы. Они приравниваются к собственным источникам, так как постоянно находятся в обороте предприятия, используются для финансирования его хозяйственной деятельности, но ему не принадлежат. К устойчивым пассивам относятся:

минимальная переходящая задолженность по заработной плате и отчислениям на социальное страхование, в Пенсионный фонд РФ, медицинское страхование;

минимальная задолженность по резервам на покрытие предстоящих расходов и платежей;

задолженность поставщикам по неотфактурованным поставкам и акцептованным расчетным документам, срок оплаты которых не наступил;

задолженность заказчика по авансам и частичной оплате продукции;

задолженность бюджету по некоторым видам налогов.

При расчете минимальной задолженности по заработной плате определяется период в днях между датой начисления и датой выплаты заработной платы. Затем рассчитывается однодневная сумма задолженности по заработной плате и умножается на минимальное количество дней, в течение которых она числится в обороте предприятия.

В составе резерв на покрытие предстоящих расходов и платежей формируются резерв на оплату отпусков рабочих и служащих и ремонтный фонд (образуется и используется в момент оплаты работ по ремонту основных производственных фондов)

Кроме собственных и приравненных к ним средств источником формирования оборотных средств может быть кредиторская задолженность предприятия (средства, не принадлежащие предприятию, но временно нахо-дящиеся в его обороте).

Если устойчивые пассивы можно планировать, то кредиторская задолженность — это не планируемый источник формирования оборотных средств.

Кредиторская задолженность подразделяется на нормальную, возникающую в связи с особенностями расчетов, и ненормальную, образующуюся в результате нарушения покупателями сроков оплаты расчетных документов.

Потребность предприятия в оборотных средствах не остается постоянной в течение года.

Она может колебаться в зависимости от различных факторов: сезонности производства, неравномерности поставок товарно- материальных ценностей, несвоевременности поступления денег за отгруженную продукцию, накопления нереализованной готовой продукции на складе и др.

Экономически нецелесообразно формировать оборотные средства только за счет собственников, так как это снижает возможности предприятия в финансировании других затрат. В качестве заемных источников используются кредиты банка или других кредиторов.

Источник: https://all-sci.net/finansyi-kredit_738/814-oborotnyie-sredstva-kommercheskoy.html

Сущность, состав и структура оборотных средств коммерческого предприятия

8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

Под финансовыми ресурсами понимают денежные средства, находящиеся в распоряжении коммерческих предприятий, включая имеющиеся у них резервы денежных средств.

Финансовые ресурсы, вложенные в основные фонды, называются основными средствами, а авансированные в оборотные фонды и средства называются оборотными средствами.

Оборотные средства коммерческого предприятия занимают ведущее место в совокупности всех активов, в связи с этим задача оптимального управления ими является основной.

Финансовые ресурсы, авансированные в оборотные средства, образуют оборотный капитал.

Оборотный капитал (или оборотные активы) представляют собой совокупность имущественных ценностей торгового предприятия, обслуживающих текущую хозяйственную деятельность и полностью потребляемые в течение одного торгово-производственного цикла. К ним относятся имущественные ценности со сроком использования до одного года и денежные средства.

К оборотным активам (средствам) предприятия торговли относятся:

— запасы товаров готовой продукции, материалов, малоценных и быстроизнашивающихся предметов (МБП);

— денежные средства (в кассе, на расчетном и валютном счетах предприятия и прочие);

— дебиторская задолженность долгосрочного и краткосрочного характера;

— краткосрочные финансовые вложения (включая ценные бумаги).

Оборотные средства – это, прежде всего стоимостная категория. Являясь стоимостью в денежной форме, они не расходуются, не потребляются, а авансируются в оборотные фонды и фонды обращения и совершают непрерывный круговорот, в процессе которого меняют форму стоимости (денежная – товарная — денежная) и обслуживают процесс товарного обращения.

Авансирование – одна из отличительных черт оборотных средств. Временным критерием авансирования оборотных средств является не квартальный и годовой объем фондов, а один кругооборот, после которого они возмещаются и вступают в следующий кругооборот.

Структура оборотных средств коммерческих предприятий зависит от типа, товарной специализации и степени насыщенности рынка товарной массой.

В общем объеме всех финансовых средств коммерческого предприятия до 80 % составляют оборотные средства, вложенные в товарные запасы.

В розничной торговле структура оборотных средств выглядит следующим образом:

— товарные запасы – 66%;

— МБП — 0,1%;

— денежные средства – 31%;

— расчеты с дебиторами – 2%.

Структура оборотных средств любого предприятия зависит от его финансового состояния на конкретную дату, соблюдения финансово – расчетной дисциплины.

Оборотные средства торговой фирмы формируются за сет собственных заемных и привлеченных источников финансирования.

В практике учета и планирования оборотных средств они подразделяются:

— по принципу организации их планирования и финансирования на нормируемые и ненормируемые;

— по источникам формирования на собственные, заемные и привлеченные.

К нормируемым оборотным средствам относятся: товарные запасы, денежные средства в кассе, производственные запасы (сырье, материалы, топливо, полуфабрикаты), малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, расходы будущих периодов.

Размер нормируемых оборотных средств находится в непосредственной зависимости от объема товарооборота и скорости обращения товаров. Финансовым планом устанавливаются определенные нормы запасов этих средств в пределах минимально необходимых для осуществления торговой деятельности.

К ненормируемым оборотным средствам относятся денежные средства на расчетном и других счетах, средства в расчетах с дебиторами, товары отгруженные и на ответственном хранении.

Ненормируемыми эти средства называются потому, что они не нормируются, в финансовом плане не предусматриваются нормативы остатков этих средств. Источниками покрытия ненормируемых оборотных средств обычно являются прочие пассивы и средства временно свободных специальных фондов.

Величина оборотных средств коммерческого предприятия зависит от многих факторов. Основными из них являются:

Объем и ассортиментная структура товарооборота.

Условия и частота завоза товара.

Организация коммерческой работы.

Организация и формы расчетов с поставщиками товаров.

В условиях развития рыночных отношений важное значение имеет правильная организация оборотных средств, умелое управление ими и повышение эффективности их использования.

Не нашли то, что искали? Воспользуйтесь поиском:

Источник: https://studopedia.ru/4_64797_sushchnost-sostav-i-struktura-oborotnih-sredstv-kommercheskogo-predpriyatiya.html

Оборотные средства предприятия: понятие, состав, анализ

8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

Для производства продукции недостаточно одних средств труда (станков, приспособлений, аппаратуры). Помимо них и самого труда работников предприятия, также необходим исходный материал, сырье, заготовки – то, из чего создается готовая продукция в процессе производства – предметы труда.

А чтобы была возможность эти предметы труда покупать у поставщиков и оплачивать труд рабочих, предприятию нужны денежные средства. Предметы труда и денежные ресурсы вместе образуют оборотные средства предприятия.

Управление, определение оптимального размера, списание в производство оборотных средств – все это важные и насущные вопросы для любого предприятия. Ответы на них и показатели оборотных средств Вы найдете в этой статье.

Оборотные средства – это денежные средства предприятия, авансированные в фонды обращения и оборотные производственные фонды.

Оборотные средства – это стоимостная оценка фондов обращения и оборотных производственных фондов.

цель оборотных средств — … совершать оборот! В ходе такого процесса оборотные средства меняют материально-вещественную форму на денежную, и наоборот.

Кругооборот оборотных средств предприятия: деньги — товар, товар — деньги.

Например, предприятие располагает некоторыми денежными средствами, которые тратит на покупку сырья и материалов. Это первое превращение: деньги (не обязательно наличные) трансформировались в материальные объекты – запасы (детали, заготовки, материал и пр.).

Затем запасы подвергаются обработке в ходе производственного процесса, переходя в стадию незавершенного производства (НЗП) и, в конечном итоге, становясь готовой продукцией. Это второе и третье превращения – запасы пока не превратились для предприятия в денежные средства, но уже поменяли свою форму и роль.

И, наконец, готовая продукция реализуется на сторону (продается потребителям или торговым посредникам) и предприятие получает денежные средства, которые может вновь потратить на закупку ресурсов для возобновления производственного процесса. И все снова повторяется по второму кругу. Это четвертое превращение готовой продукции в денежные средства.

Оборачиваемость оборотных средств – важнейший показатель. Чем быстрее оборачиваются средства предприятия, тем меньше разрыв времени между вложениями в производство и получением отдачи – выручки (а с ней и прибыли).

Важно, что оборотные средства предприятия в отличие от основных фондов участвуют в производственном цикле только один раз и при этом полностью переносят свою стоимость на готовую продукцию! Это то, чем главным образом отличаются основные и оборотные средства.

В состав оборотных средств входят различные группы предметов труда и денежных средств. Укрупненно все они делятся на две большие группы: оборотные производственные фонды и фонды обращения. Подробнее о них ниже.

Состав оборотных средств:

  1. Оборотные производственные фонды – включают в свой состав:

    а) производственные (складские) запасы – предметы труда, еще только ожидающие вступления в производство. Включают в себя:- сырье;- основные материалы;- покупные полуфабрикаты;- комплектующие;- вспомогательные материалы;- топливо;- тара;- запчасти;

    — быстроизнашивающиеся и малоценные объекты.

    б) запасы в производстве – предметы труда, вступившие в производство, но еще не дошедшие до стадии готовой продукции.

    К запасам в производстве относятся следующие виды оборотных средств:- незавершенное производство (НЗП) – обрабатываемая продукция, еще не законченная и не поступившая на склад готовой продукции;- расходы будущих периодов (РБП) – затраты, которые предприятие несет в настоящий момент, но на себестоимость они будут списаны в будущем периоде (например, затраты на освоение новое продукции, создание опытных образцов);

    — полуфабрикаты для собственного потребления – полуфабрикаты (например, запчасти) произведенные самим предприятием исключительно для внутренних нужд.

  2. Фонды обращения – это средства предприятия связанные со сферой обращения, то есть с обслуживанием товарооборота.

    Фонды обращения состоят из следующих элементов:

    а) готовая продукция:- готовая продукция на складе;

    — отгруженная продукция (товары в пути; продукция отгруженная, но еще не оплачена).

    б) денежные средства и расчеты:- денежные средства в кассе (наличные средства);- денежные средства на расчетном счете (или на депозите);- доходные активы (средства инвестированные в ценные бумаги: акции, облигации и пр.);

    — дебиторская задолженность.

Процентное соотношение между отдельными группами или элементами оборотных средств – это структура оборотных средств.

Например, в производственной сфере доля оборотных производственных фондов – 80%, а фондов обращения – 20%. А в структуре производственных запасов в промышленности первое место (25%) занимают основные материалы и сырье.

Структура оборотных средств предприятия зависит от отрасли, особенностей организации производства (к примеру, внедрение тех же логистических концепций сильно меняет структуру оборотных средств), условий снабжения и сбыта, и от многих других факторов.

Источники формирования оборотных средств предприятия

Все источники оборотных средств предприятия можно поделить на три большие группы:

  1. Собственные оборотные средства – их размер предприятие устанавливает самостоятельно. Это минимальный размер запасов и денежных средств, достаточный для нормального функционирования производства и сбыта, своевременных расчетов с контрагентами.

    Собственные источники формирования оборотных средств:- уставной капитал;- добавочный капитал;- резервный капитал;- фонды накопления;- резервные фонды;- амортизационные отчисления;- нераспределенная прибыль;

    — иное.

    Важные показатель здесь — собственные оборотные средства или, иначе, рабочий капитал предприятия.

    Собственные оборотные средства (working capital) – это величина, на которую оборотные активы предприятия превышают его краткосрочные обязательства.

  2. Заемные оборотные средства – покрывают временную дополнительную потребность в оборотных средствах.

    Как правило, заемным источником оборотных средств здесь выступают краткосрочные банковские кредиты и займы.

  3. Привлеченные оборотные средства – они не принадлежат предприятию, получены им со стороны, но временно используются в обороте.

    Привлеченные источники оборотных средств: кредиторская задолженность предприятия поставщикам, задолженность по оплате труда перед работниками и пр.

Определение потребности предприятия в собственных оборотных средствах производится им в процессе нормирования.

При этом рассчитывается норматив оборотных средств по одному из специальных методов (метод прямого счета, аналитический метод, коэффициентный метод).

Так определяется рациональный объем оборотных средств используемых в сфере производства и сфере обращения.

Методы списания оборотных средств в производство

Списать оборотные средства предприятия в производство можно различными способами, каждый из которых имеет свои достоинства и недостатки. Основные методы:

  1. Метод FIFO (от англ. «First In First Out» — «первым пришел, первым ушел») – запасы списываются в производство по цене тех запасов, что поступили на склад первыми. При этом в рамках метода ФИФО не важно, сколько на самом деле стоили списываемые в производство оборотные средства.
  2. Метод LIFO (от англ. «Last In First Out» — «последним пришел, первым ушел») — запасы списываются в производство по цене тех запасов, что поступили на склад последними. При методе ЛИФО также не важна стоимость списываемых запасов, так как они будут учитываться по цене последних поступивших на склад.
  3. По себестоимости каждой единицы – то есть каждая единица оборотных средств списывается в производство по своей себестоимости (так сказать «поштучно»).Пример списания запасов по такому методу: учет ювелирных украшений, драгоценных металлов и т.д.
  4. По средней себестоимости – рассчитывается средняя себестоимость по каждому виду запасов и уже по ней запасы списываются в производство.На российских предприятиях это, пожалуй, самая распространенная практика.

Оптимальная величина оборотных средств

Один из важнейших вопросов – это определение оптимальной величины оборотных средств, например объема складских запасов.

Чтобы найти оптимальную обеспеченность оборотными средствами предприятия используются специальные методы (ABC-анализ, модель Уилсона и пр.).

 Решением этой проблемы занимается теория управления запасами и логистика (например, концепция «Точно-в-срок» стремится к минимизации складских запасов чуть ли не до нулевого уровня).

Оптимальная величина оборотных средств – это такой их уровень, при котором с одной стороны обеспечивается бесперебойный процесс производства продукции и ее реализации, а с другой стороны не возникают дополнительные и неоправданные издержки.

При этом как большие, так и маленькие оборотные средства организации (запасы), имеют свои плюсы и минусы.

Большая величина оборотных средств (плюсы и минусы):

  • обеспечение бесперебойного производственного процесса;
  • наличие страхового запаса на случай сбоев в поставках;
  • закупка запасов большими партиями позволяет получить у поставщиков скидки и сэкономить на транспортных расходах;
  • возможность выиграть при повышении цен за счет заблаговременной покупки ресурсов по более низкой цене;
  • большие денежные средства позволяют своевременно расплатиться с поставщиками, выплатить налоги и пр.
  • большие запасы – большой риск их порчи;
  • увеличивается размер налога на имущество;
  • растут издержки на содержание запасов (дополнительные складские площади, персонал);
  • иммобилизация оборотных средств (они по факту «замораживаются, изымаются из оборота, не работают).

Маленькая величина оборотных средств (плюсы и минусы):

  • минимальный риск порчи запасов;
  • снижаются издержки на содержание запасов (требуется меньше складских площадей, персонала и техники);
  • ускорение оборачиваемости оборотных средств.
  • риск возникновения сбоев в производстве при несвоевременных поставках (ведь тогда на складе просто не окажется необходимого объема запасов);
  • увеличение рисков несвоевременных расчетов с поставщиками, кредиторами, бюджетом по налогам.

Коэффициент оборачиваемости и оборачиваемость оборотных средств

Эффективность использования оборотных средств и их состояние могут быть проанализированы с помощью таких показателей как коэффициент оборачиваемости (коэффициент оборотных средств) и оборачиваемость.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств (Коб.) – величина, показывающая, сколько полных оборотов совершили оборотные средства за анализируемый период времени.

Рассчитывается коэффициент оборачиваемости оборотных средств (тавтология получается, но что поделать) как отношение объема реализованной продукции к средней величине оборотных средств предприятия за год. То есть это величина реализованной продукции в расчете на 1 рубль оборотных средств:

где: Коб. – коэффициент оборачиваемости оборотных средств;

РП – реализованная продукция за год (годовая выручка от реализации), руб.;

ОБСср.г. — среднегодовой остаток оборотных средств (по балансу), руб.

Оборачиваемость (Тоб.) — длительность одного полного оборота в днях.

Рассчитывается оборачиваемость оборотных средств по следующей формуле:

где: Тоб. – оборачиваемость оборотных средств, дней;

Тп. – длительность анализируемого периода, дней;

Коб. – коэффициент оборачиваемости оборотных средств.

Ускорение оборачиваемости позволяет вовлечь в оборот дополнительные средства, повысить отдачу от их использования, сократить период между инвестированием и получением прибыли.

Замедление оборачиваемости – признак «замораживания» ресурсов, их «застоя» в запасах, незавершенном производстве, готовой продукции. Сопровождается отвлечением средств из оборота.

Подведем итоги. Оборотные средства – важнейший компонент хозяйственной деятельности, без которого просто не возможно производство продукции и продажа товаров потребителям.

Это своеобразная «кровь» в «организме» предприятия, питающая его «органы» (цеха, склады, службы).

И эффективность оборотных средств, эффективность их использования, оказывает огромное влияние на экономические результаты деятельности компании.

Галяутдинов Р.Р.

 © Копирование материала допустимо только при указании прямой гиперссылки на источник: Галяутдинов Р.Р.

Еще можно почитать:

Источник: http://galyautdinov.ru/post/oborotnye-sredstva-predpriyatiya

8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

Банковское дело / Доходы и расходы / Лизинг / Финансовая статистика / Финансовый анализ / Финансовый менеджмент / Финансы / Финансы и кредит / Финансы предприятий / Шпаргалки Главная Финансы Финансы и кредит

Левин Д.Н.. Финансы и кредит, 2005
Оборотные производственные фонды — РїРѕ вещественному содержанию представляют СЃРѕР±РѕР№ предметы труда, Р° также РѕСЂСѓРґРёСЏ труда, учитывае-мые РІ составе малоценных Рё быстроизнашивающихся предметов. Оборотные производственные фонды обслуживают сферу производства Рё полностью переносят СЃРІРѕСЋ стоимость РЅР° стоимость готовой продукции, изменяя первоначальную форму РІ процессе РѕРґРЅРѕРіРѕ производственного цикла.Фонды обращения РЅРµ участвуют непосредственно РІ процессе производства, РЅРѕ необходимы для обеспечения единства производства Рё обращения. Оборотные производственные фонды Рё фонды обращения, находясь РІ постоянном движении, обеспечивают бесперебойный РєСЂСѓРіРѕРѕР±РѕСЂРѕС‚ средств. РџСЂРѕРёСЃ-С…РѕРґРёС‚ постоянная Рё закономерная смена форм авансированной стоимости: РёР· денежной РѕРЅР° превращается РІ товарную, затем РІ производственную Рё СЃРЅРѕРІР° РІ товарную Рё денежную. Таким образом, возникает объективная необходимость авансирования средств для обеспечения непрерывного движения оборотных производственных фондов Рё фондов обращения РІ целях создания необходимых производственных запасов, Движение оборотных производственных фондов Рё фондов обращения РЅРѕСЃРёС‚ одинаковый характер Рё составляет единый процесс, Это дает возможность объединить оборотные РїСЂРѕРёР·РІРѕРґСЃС‚- венные фонды Рё фонды обращения РІ единое понятие — Рѕ(оротные средства — это совокупность денежных средств, авансированных для создания Рё использования оборотных производственных фондов Рё фондов обращения для обеспечения непрерывного процесса производства Рё реализации продукции.РќР° каждом конкретном предприятии величина оборотных средств, РёС… состав Рё структура зависят РѕС‚ характера Рё сложности производства, длительности производственного цикла, стоимости сырья, условий его поставки, принятого РїРѕСЂСЏРґРєР° расчетов.Р’ различных отраслях удельный вес оборотных фондов РІ составе производственных фондов предприятия РЅРµ одинаков. Так, РЅР° предприятиях тяжелой промышленности РѕРЅ ниже, чем РЅР° предприятиях легкой промышленно-Р’ зависимости РѕС‚ места РІ процессе кругооборота оборотные средства делятся РЅР° оборотные производственные фонды Рё фонды обращения (СЃРј. СЂРёСЃ. 3), РІ зависимости РѕС‚ источников формирования — РЅР° собственные Рё заемные. Р—Р° счет собственных источников оборотные средства формируются РІ размере постоянных РЅРµ снижающихся запасов Рё затрат, Р·Р° счет заемных — РїСЂРё повышенной потребности РІ средствах.РџСЂРё планировании оптимальной потребности РІ оборотных средствах РІРѕ внимание принимаются денежные средства, которые авансируются для создания производственных запасов, заделов незавершенного производства Рё накопления готовой продукции РЅР° складе.Для этого используют три метода: аналитический, коэффициентный Рё метод РїСЂСЏРјРѕРіРѕ счета. РџСЂРё аналитическом методе потребность РІ оборотных средствах определяют РІ размере РёС… средне фактических остатков СЃ учетом роста объема производства. Данный метод применяется РЅР° тех предприятиях, РіРґРµ средства, вложенные РІ материальные ценности Рё затраты, занимают большой удельный вес РІ общей СЃСѓРјРјРµ оборотных средств. РџСЂРё коэффициентном методе запасы Рё затраты подразделяются РЅР° зависящие непосредственно РѕС‚ изменения объемов производства (сырье, материалы, затраты РЅР° незавершенное производство, готовая продукция РЅР° складе) Рё РЅРµ зависящие РѕС‚ него (запчасти, малоценные Рё быстроизнашивающиеся предметы, расходы будущих периодов). РџРѕ первой РіСЂСѓРїРїРµ потребность РІ оборотных средствах определяется РёСЃС…РѕРґСЏ РёР· РёС… размера РІ базисном РіРѕРґСѓ Рё темпов роста производства продукции РІ предстоящем РіРѕРґСѓ. РџРѕ второй РіСЂСѓРїРїРµ оборотных средств, РЅРµ имеющей пропорциональной зависимости РѕС‚ роста объема производства, потребность планируется РЅР° СѓСЂРѕРІРЅРµ РёС… средне фактических остатков Р·Р° СЂСЏРґ лет.Метод РїСЂСЏРјРѕРіРѕ счета предусматривает обоснованный расчет запасов РїРѕ каждому элементу оборотных средств СЃ учетом всех изменений РІ СѓСЂРѕРІРЅРµ организационно-технического развития предприятия, транспортировке товарно-материальных ценностей. Этот метод очень трудоемкий, РѕРЅ используется РїСЂРё организации РЅРѕРІРѕРіРѕ предприятия Рё периодическом уточнении потребности РІ оборотных средствах действующих предприятий.РќРѕСЂРјР° оборотных средств выражается РІ относительных величинах (как правило, РІ РґРЅСЏС…. РћРЅР° рассчитывается РїРѕ каждому элементу оборотных средств Рё характеризует величину запаса товарно-материальных ценностей РЅР° определенный период времени, который необходим для обеспечения РЅРµ-прерывности производственного процесса. Например: РЅРѕСЂРјР° оборотных средств РїРѕ сырью, основным материалам, покупным полуфабрикатам включает следующие элементы запаса РІ РґРЅСЏС…: транспортный запас (время нахождения материалов РІ пути), подготовительный запас (время РЅР° приемку, разгрузку, сортировку, складирование), текущий запас (время нахождения РЅР° складе).Норматив оборотных средств — это плановая СЃСѓРјРјР° денежных средств, постоянно необходимая предприятию для его производственной деятельности. РџРѕ большинству элементов оборотных средств частный норматив определяется:Рќ = Р  * Р”, (8.1)РіРґРµ Рќ — норматив;Р  — однодневный расход (РѕРЅ равен частному РѕС‚ деления соответствующих квартальных затрат РЅР° производство РЅР° 90 дней),? 1. Р” — РЅРѕСЂРјР° запаса РІ РґРЅСЏС… для данного элемента оборотных средств.Первоначально РїСЂРё создании предприятия оборотные средства формируются как часть его уставного фонда (капитала). РћРЅРё направляются РЅР° приобретение производственных запасов, поступающих РІ производство для изготовления товарной продукции. Готовая продукция поступает РЅР° склад Рё отгружается потребителю. До момента ее оплаты производитель испытывает потребность РІ денежных средствах. Предприятие использует Рё РґСЂСѓРіРёРµ источники формирования оборотных средств — устойчивые пассивы, кредиторскую задолженность, кредиты банков Рё РґСЂСѓРіРёС… кредиторов.РџРѕ мере роста производственной программы потребность РІ оборотных средствах возрастает, что требует соответствующего финансирования прироста оборотных средств. Р’ этом случае источником РёС… пополнения является чистая прибыль предприятия.Р’ качестве оборотных средств предприятием используются устойчивые пассивы. РћРЅРё приравниваются Рє собственным источникам, так как постоянно находятся РІ обороте предприятия, используются для финансирования его хозяйственной деятельности, РЅРѕ ему РЅРµ принадлежат. Рљ устойчивым пассивам относятся:минимальная переходящая задолженность РїРѕ заработной плате Рё отчислениям РЅР° социальное страхование, РІ Пенсионный фонд Р Р¤, медицинское страхование;минимальная задолженность РїРѕ резервам РЅР° покрытие предстоящих расходов Рё платежей;задолженность поставщикам РїРѕ неотфактурованным поставкам Рё акцептованным расчетным документам, СЃСЂРѕРє оплаты которых РЅРµ наступил;задолженность заказчика РїРѕ авансам Рё частичной оплате продукции;задолженность бюджету РїРѕ некоторым видам налогов.РџСЂРё расчете минимальной задолженности РїРѕ заработной плате определяется период РІ РґРЅСЏС… между датой начисления Рё датой выплаты заработной платы. Затем рассчитывается однодневная СЃСѓРјРјР° задолженности РїРѕ заработной плате Рё умножается РЅР° минимальное количество дней, РІ течение которых РѕРЅР° числится РІ обороте предприятия.Р’ составе резерв РЅР° покрытие предстоящих расходов Рё платежей формируются резерв РЅР° оплату отпусков рабочих Рё служащих Рё ремонтный фонд (образуется Рё используется РІ момент оплаты работ РїРѕ ремонту основных производственных фондов)РљСЂРѕРјРµ собственных Рё приравненных Рє РЅРёРј средств источником формирования оборотных средств может быть кредиторская задолженность предприятия (средства, РЅРµ принадлежащие предприятию, РЅРѕ временно нахо-дящиеся РІ его обороте). Если устойчивые пассивы можно планировать, то кредиторская задолженность — это РЅРµ планируемый источник формирования оборотных средств. Кредиторская задолженность подразделяется РЅР° нормальную, возникающую РІ СЃРІСЏР·Рё СЃ особенностями расчетов, Рё ненормальную, образующуюся РІ результате нарушения покупателями СЃСЂРѕРєРѕРІ оплаты расчетных документов.Потребность предприятия РІ оборотных средствах РЅРµ остается постоянной РІ течение РіРѕРґР°. РћРЅР° может колебаться РІ зависимости РѕС‚ различных факторов: сезонности производства, неравномерности поставок товарно- материальных ценностей, несвоевременности поступления денег Р·Р° отгруженную продукцию, накопления нереализованной готовой продукции РЅР° складе Рё РґСЂ. Экономически нецелесообразно формировать оборотные средства только Р·Р° счет собственников, так как это снижает возможности предприятия РІ финансировании РґСЂСѓРіРёС… затрат. Р’ качестве заемных источников используются кредиты банка или РґСЂСѓРіРёС… кредиторов.
>
= К содержанию =
  1. ТЕРМР�НОЛОГР�ЧЕСКР�Р™ СЛОВАРЬоборотный — часть капитала, направляемая РЅР° формирование оборотных средств Рё возвращаемая РІ течение РѕРґРЅРѕРіРѕ производственного цикла. Капитал РѕСЃРЅРѕРІРЅРѕР№ — часть капитала, направленная РЅР° формирование основных производственных фондов Рё участвующая РІ производстве длительное время. Капитальное строительство — процесс создания Рё совершенствования основных фондов путем строительства новых, реконструкции,
  2. Глава 5.2. Заемный капиталоборотных средств компании; инвестиционный кредит; сезонный кредит; промежуточный кредит; кредит на операции с ценными бумагами; импортный кредит; экспортный кредит. В современных условиях конкурентная борьба за сбыт, рыночный механизм взаимодействия продавцов и покупателей способствует все большему усложнению кредитной системы. Порядок кредитования, оформление и погашение кредитов регулируются
  3. Словарьоборотных средств экспортера- поставщика, служат также СЃРїРѕСЃРѕР±РѕРј обеспечения выполнения импортером конкретных обязательств. Возврат аванса РїСЂРё невыполнении обязательств экспортером обеспечивается банковской гарантией. Аванс срочный — процентный кредит, который должен быть возвращен РІ определенный СЃСЂРѕРє либо РїРѕ требованию СЃ предварительным (6 недель, 3 или 6 месяцев) уведомлением. Авансирование
  4. 8.1. ПОНЯТ�Е «Ф�НАНСОВОЕ ПЛАН�РОВАН�Е». СОДЕРЖАН�Е � ЦЕЛ� Ф�НАНСОВОГО ПЛАН�РОВАН�Яоборотных активов (капитальных вложений). Расчет потребности предприятия в оборотных средствах и источников финансирования прироста норматива оборотных средств. Распределение прибыли по направлениям ее использования. Расчет источников финансирования научно-исследовательских работ, содержания объектов социальной сферы и других расходов, финансируемых из различных источников. Составление
  5. 7.6. Оперативное финансовое планированиеоборотными активами. Оборотные активы нередко в несколько раз превышают основные, поэтому с их управлением связаны большие резервы повышения эффективности производствен но-хозяй- ственной деятельности. Поэтому велика и значимость такого управления. К основным направлениям оперативного управления оборотными активами относятся: обеспечение ликвидности организации; сведение к минимуму расходов на
  6. 8.2. ФОРМЫ � В�ДЫ КРЕД�ТОВоборотных средств, а на рынке капитала и фондовом рынке — инвестиционные процессы и операции с ценными бумагами. Средства ссудного капитала особенно необходимы для капитальных вложений. Участниками указанных операций являются кредиторы, вла-дельцы временно свободных денежных ресурсов, заемщики, а также гаранты, которые выдают гарантии и поручительства принципалов в адрес кредиторов
  7. Кредитный процессоборотных активов, недвижимости, ценных бумаг, валютной выручки, депозитных вкладов, прав собственности. В качестве гаранта по кредитной сделке могут выступать правительства, если речь идет о кредитовании проекта государственного значения, предприятия и организации (например, страховые компании, банковские учреждения и др.). Менеджер по кредитам проверяет наличие гаранта в списке
  8. Терминологическийсловарьоборотных средств — показатель эффективности использования оборотных средств. Определяется временем, в течение которого денежные средства совершают полный оборот, начиная от приобретения производственных запасов и кончая но- ступлением денег на счета предприятия. Длительность одного оборота выражается в днях. Оборот оборотных средств — движение оборотных средств предприятия, последовательный
  9. Практикум по курсуоборотных средств и выручки от реализации продукции на количество оборотов (прямой коэффициент оборачиваемости) оборотных средств по приведенным данным: Показатели Условные обозначения Бизнес- план Фактически Количество оборотов оборотных средств ОБ 5,20 4,92 Средняя стоимость остатков нормируемых оборотных средств, тыс. руб. ОСН 20 914 22 800 Выручка от реализации продукции, тыс.
  10. 9.2. КЛАСС�Ф�КАЦ�Я � СТРУКТУРА �НВЕСТ�Ц�Йоборотный капитал и нематериальные активы. Структура портфельных (финансовых) инвестиций—это соотношение инвестиций в акции, облигации, другие ценные бумаги, а также в активы других предприятий в их общей величине. Наибольший интерес как в научном, так и в практическом плане представляет структура капитальных вложений. Различают следующие виды структур капитальных вложений: технологическую,

п»ї

Источник: http://1piar.ru/other/finansy/finansyi-kredit_738/814-oborotnyie-sredstva-kommercheskoy.php

Оборотные средства коммерческого предприятия (стр. 1 из 2)

8.1.4. Оборотные средства коммерческой организации. Назначение,

РЕФЕРАТ

по курсу «Экономика коммерческого предприятия»

по теме: «Оборотные средства коммерческого предприятия»

1. Сущность, состав и структура оборотных средств коммерческого предприятия

Под финансовыми ресурсами понимают денежные средства, находящиеся в распоряжении коммерческих предприятий, включая имеющиеся у них резервы денежных средств.

Финансовые ресурсы, вложенные в основные фонды, называются основными средствами, а авансированные в оборотные фонды и средства называются оборотными средствами.

Оборотные средства коммерческого предприятия занимают ведущее место в совокупности всех активов, в связи с этим задача оптимального управления ими является основной.

Финансовые ресурсы, авансированные в оборотные средства, образуют оборотный капитал.

Оборотный капитал (или оборотные активы) представляют собой совокупность имущественных ценностей торгового предприятия, обслуживающих текущую хозяйственную деятельность и полностью потребляемые в течение одного торгово-производственного цикла. К ним относятся имущественные ценности со сроком использования до одного года и денежные средства.

К оборотным активам (средствам) предприятия торговли относятся:

запасы товаров готовой продукции, материалов, малоценных и быстроизнашивающихся предметов (МБП);

денежные средства (в кассе, на расчетном и валютном счетах предприятия и прочие);

дебиторская задолженность долгосрочного и краткосрочного характера;

краткосрочные финансовые вложения (включая ценные бумаги).

Оборотные средства — это прежде всего стоимостная категория. Являясь стоимостью в денежной форме, они не расходуются, не потребляются, а авансируются в оборотные фонды и фонды обращения и совершают непрерывный круговорот, в процессе которого меняют форму стоимости (денежная — товарная — денежная) и обслуживают процесс товарного обращения.

Авансирование — одна из отличительных черт оборотных средств. Временным критерием авансирования оборотных средств является не квартальный и годовой объем фондов, а один кругооборот, после которого они возмещаются и вступают в следующий кругооборот.

Структура оборотных средств коммерческих предприятий зависит от типа, товарной специализации и степени насыщенности рынка товарной массой.

В общем объеме всех финансовых средств коммерческого предприятия до 80% составляют оборотные средства, вложенные в товарные запасы.

В розничной торговле структура оборотных средств выглядит следующим образом:

товарные запасы — 66%;

МБП — 0,1%;

денежные средства — 31%;

расчеты с дебиторами — 2%.

Структура оборотных средств любого предприятия зависит от его финансового состояния на конкретную дату, соблюдения финансово — расчетной дисциплины.

Оборотные средства торговой фирмы формируются за сет собственных заемных и привлеченных источников финансирования.

В практике учета и планирования оборотных средств они подразделяются:

по принципу организации их планирования и финансирования на нормируемые и ненормируемые;

по источникам формирования на собственные, заемные и привлеченные.

К нормируемым оборотным средствам относятся: товарные запасы, денежные средства в кассе, производственные запасы (сырье, материалы, топливо, полуфабрикаты), малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, расходы будущих периодов.

Размер нормируемых оборотных средств находится в непосредственной зависимости от объема товарооборота и скорости обращения товаров.

Финансовым планом устанавливаются определенные нормы запасов этих средств в пределах минимально необходимых для осуществления торговой деятельности.

К ненормируемым оборотным средствам относятся денежные средства на расчетном и других счетах, средства в расчетах с дебиторами, товары отгруженные и на ответственном хранении.

Ненормируемыми эти средства называются потому, что они не нормируются, в финансовом плане не предусматриваются нормативы остатков этих средств.

Источниками покрытия ненормируемых оборотных средств обычно являются прочие пассивы и средства временно свободных специальных фондов.

Величина оборотных средств коммерческого предприятия зависит от многих факторов. Основными из них являются:

Объем и ассортиментная структура товарооборота.

Условия и частота завоза товара.

Организация коммерческой работы.

Организация и формы расчетов с поставщиками товаров.

В условиях развития рыночных отношений важное значение имеет правильная организация оборотных средств, умелое управление ими и повышение эффективности их использования.

2. Показатели эффективности использования оборотных средств

Одной из важных задач управления оборотными средствами является повышение эффективности их использования и прежде всего путем ускорения оборачиваемости.

Чем быстрее оборачиваемость оборотных средств, тем меньше потребность в кредитах, соответственно меньше издержки обращения, больше прибыль за счет снижения расходов за пользование банковскими кредитами, по хранению товарных запасов, потерь товаров и др.

Эффективность использования оборотных средств характеризуют следующие показатели:

Оборачиваемость оборотных средств, которая измеряется продолжительностью одного оборота в днях и количеством оборотов оборотных средств за анализируемый период (коэффициент оборачиваемости).

Размер необходимых оборотных средств тесно связан с объемом товарооборота и скоростью их оборачиваемости. Чем больше товарооборот, тем больше требуется оборотных средств и наоборот.

Длительность одного оборота в днях измеряется по формуле:

Од = Со / Рдн или Одн =

(1)

где, Со — средний остаток средств за анализируемый период, тыс. руб.; Рдн — однодневный розничный товарооборот по себестоимости, тыс. руб.; Д — количество дней в амортизационном периоде; Р — товарооборот за период.

Коэффициент оборачиваемости (Ко), может быть исчислен двумя способами:

Ко = Рф / Со; (2)

Ко = t / Од; (3)

где, Рф — фактический товарооборот за анализируемый период по себестоимости, t — количество дней в анализируемом периоде, Од — оборачиваемость оборотных средств, в днях; Со — средний остаток оборотных средств в анализируемом периоде, тыс. руб.

Ускорение оборачиваемости оборотных средств предприятия позволяет ему существенно снизить потребность в них, т.к. между скоростью оборота и размером этих средств существует оборотно-пропорциональная зависимость.

Сумму оборотных средств, высвобождаемых в процессе ускорения оборота можно рассчитать по формуле:

Эос = Оф-Оо* Рдн (4)

где Эос — достигаемая сумма экономии оборотных средств; Оф — фактическая оборачиваемость в днях; Оо — оборачиваемость в предшествующем периоде, в днях; Рдн. — однодневный объем реализации за рассматриваемый период.

2. Коэффициент эффективности использования оборотных средств, исчисляемый как отношение суммы прибыли (П) к средней сумме оборотных средств (Со) за анализируемый период:

Кэ = П/Со, (5)

Этот показатель характеризует величину прибыли, полученную на единицу оборотных средств.

3. Коэффициент фондоотдачи, исчисляется по формуле:

Кф. о = Рф/Со, (6)

где, Рф — фактический товарооборот в розничных ценах.

Характеризует величину товарооборота, полученную на рубль оборотных средств.

4. Коэффициент фондоемкости (загрузки) оборотных средств (Кз) определяется по формуле:

Кз = Со/Рф (7)

Он показывает величину оборотных средств, приходящихся на рубль товарооборота. Чем меньше коэффициент загрузки, тем выше эффективность использования оборотных средств, меньше потребность в них.

Для того чтобы повысить эффективность использования оборотных средств, необходимо использовать следующие пути ускорения оборачиваемости оборотных средств.

совершенствование товародвижения и нормализация размещения оборотных средств;

совершенствование расчетов с поставщиками и покупателями;

ускорение оборота денежных средств за счет инкассации торговой выручки и лимитирования денежных средств в кассах предприятия;

минимизация запасов хозяйственных материалов, МБП, инвентаря, расходов будущего периода;

недопущение дебиторской задолженности.

3. Планирование потребности в оборотных средствах коммерческого предприятия

Наиболее важным этапом разработки баланса доходов и расходов является расчет потребности предприятия в собственных оборотных средствах и их прироста на конец планируемого периода.

Расчет потребности в собственных оборотных средствах осуществляется по следующей формуле:

(8)

где Псос — общая потребность предприятия в собственных оборотных средствах на планируемый период, руб.;

Птз — потребность предприятия в собственных средствах, вложенных в товарные запасы на конец планируемого периода, руб.;

Пдс — потребность предприятия в денежных средствах в виде их остатков в кассе и денежных средств в пути, руб.;

Ппа — потребность в прочих активах предприятия — товарно-материальных ценностях, обеспечиваемых собственными средствами, руб.

Потребность в собственных средствах, вложенных в товарные запасы, определяется исходя из их расчетного норматива и реальной доли (удельного веса) собственных средств предприятия в нем.

С учетом того, что в нынешних условиях торговые предприятия испытывают недостаток собственных оборотных средств, их доля в расчетном нормативе товарных запасов составляет ниже 50%.

Поэтому величина собственных оборотных средств в товарных запасах может быть рассчитана на основе следующей формулы:

Источник: https://mirznanii.com/a/250705/oborotnye-sredstva-kommercheskogo-predpriyatiya

Studio-pravo
Добавить комментарий